¿Cómo elegir inversiones que se ajustan a sus necesidades? Una propuesta de categorización de los fondos de inversión para mercados emergentes latinoamericanos, caso Costa Rica

• Zheng-Guo, Maiko ^[1] ; Hernández-Ramírez, Manrique ^[1] ; Solís, Martín ^[1]
  1. [1] Tecnológico de Costa Rica, Escuela de Administración de Empresas
• Localización: Revista de ciencias económicas, ISSN 0252-9521, ISSN-e 2215-3489, Vol. 41, Nº. 1, 2023
• Idioma: español
• Títulos paralelos:
  • How to choose investments that match your needs? A proposal for the categorization of mutual funds for Latin American emerging markets, case of Costa Rica
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    Los fondos de inversión son clasificados frecuentemente de acuerdo con su objetivo de inversión; sin embargo, esta metodología no garantiza que los productos conformados en un mismo grupo cuenten con un nivel de rendimiento, riesgo y desempeño similares. Por esta razón, en el presente estudio se propone un método de clasificación empleando la técnica del análisis de conglomerado a 92 fondos de inversión del mercado costarricense. Como resultado, se logró separar los 92 fondos de inversión en 8 grupos diferentes, mediante el método de agrupamiento llamado partición alrededor de medoids (PAM). Esta propuesta puede facilitarles a inversionistas y otros actores una mejor planificación estratégica y toma de decisión desde la perspectiva financiera.

  • English

    Mutual funds are frequently classified according to their investment objective; however, this methodology does not guarantee that the products formed in the same group have a similar level of return, risk, and performance. For this reason, this study proposes a classification method using the conglomerate analysis technique for the 92 mutual funds in the Costa Rican market. As a result, it was possible to separate the 92 mutual funds into 8 different groups by the grouping method called partition around medoids (PAM). This proposal can facilitate investors and other actors better strategic planning and decision making from a financial perspective.